台股在 AI 帶動下走出一波多頭行情，投資達人雷浩斯認為，AI 的長線趨勢才剛開始，宜趁下半年拉回時擇優布局。此外，目前處於低檔的績優股，明年可望有不錯的表現。 人工智慧（AI）題材發威，帶動台股上半年表現亮眼，在長線看好、短線漲多的態勢下，該如何布局？ 在多檔長線持有的績優股與去年力推的「宏碁小虎隊」助攻下，投資達人雷浩斯今年以來獲利達 68％，若從去年 10 月指數低點至今，更已超過一倍，輕鬆晉身億元大戶之列。 AI 漲多先落袋 逢低再買回 雷浩斯表示，績效多數來自於他長線核心持股如川湖（2059）、宜鼎（5289），以及去年發掘出宏碁資訊（6811）、安碁資訊（6690）等。這幾檔共同的特色是：搭上 AI 風潮。 不過，AI 族群漲幅過大，達到他設定的賣股條件，所以雷浩斯已陸續獲利了結，「等股價修正後再買回」。怎麼買回？他認為將去年以來的高低點差距分成三等分、分批買進，是不錯的策略。 至於未來的布局方向，雷浩斯分為三大類，首先就是與 AI 相關的標的，他認為，AI 是足以影響人類生活的重大變革，而台灣躬逢其盛，在硬體製造領域占有一片天，軟體應用方面也有機會切入，因此「軟硬兼施」是他的主要策略。 在硬體製
〈美國盟友全面圍堵中國先進製程相關設備〉 美國對中國實施晶片禁令，日本及荷蘭等國也加入達成半導體設備管制協議，先後宣布對中國的半導體相關管制措施或法令，中國晶圓廠趕在 9 月 1 日禁令生效前大量掃貨先進製程相關設備，使得荷蘭半導體設備大廠艾司摩爾 (ASML-US) 曝光機前 7 個月出進口額暴增 65%。近日美商務部長雷蒙多近日訪問中國，中國領導人籲請美國降低對可能有軍事用途科技的出口管制，遭到斷然拒絕，美國全面圍堵中國先進製程。 〈中國取得小晶片技術〉 美國矽谷的新創公司 zGlue 在 2011 年陷入財務危機，出售 28 項專利技術給英屬維京群島的一家公司，13 個月後這些專利突然又被轉讓給位於深圳的中國新創公司奇普勒 (Chipuller)。其中包含最重要的就是小晶片(Chiplet) 專利技術。美國議員已開始關注中國以第三國 (通常是避稅天堂) 轉讓專利技術到中國，是否有鑽法律漏洞嫌疑。資產管理公司 Needham 認為，考慮到晶圓製造設備的限制，中國可以開發 3D 堆疊或其他小晶片技術來解決這些限制。 〈什麼是小晶片〉 什麼是小晶
8 月在台灣資本市場引起一陣旋風，買進力致 18.33％持股的大戶蕭漢森，可能因誤觸《證交法》，而必須將短進短出的獲利吐回給力致？ 日前《今周刊》獨家報導，神祕大戶蕭漢森取得力致 18.33％股權隔天，又賣出 7 千 4 百張、約 9％股權。這是否違反《證交法》短線交易「歸入權」？ 《證交法》明定，「上市櫃（含興櫃）公司董事、監察人、經理人或持有公司股份過 10％的股東（即內部人），對公司的上市股票，如於取得後 6 個月內再行賣出，或於賣出後 6 個月內再行買進，並因而獲得利益者，公司應請求將其利益歸於公司。」換言之，公司內部人只要在 6 個月內有買入再賣出，須將獲利還給公司。 問題來了，持有 10％以上的股東該如何認定？投保中心指出，據證管會（證期局前身）1996 年函釋，實務上採「兩端說」的認定方法已行之有年。也就是說，取得及賣出股票時，都需具有持股 10％以上的大股東身分，才會被視為短線交易，這時賺取的獲利才會有「歸入權」。 而另一方面，《證交法》規定上市櫃公司內部人每月持股變動情形，應由公司在次月 15 日前申報公告，蕭漢森現在持股剩多少，可能要等到 9 月中才會知道。 從蕭漢森進出力致的情形來推估，
短線 AI 股走勢明顯疲弱，指標股緯創 (3231-TW)、廣達(2382-TW) 連續二週收黑，技嘉 (2376-TW) 跌破月線，緯穎 (6669-TW) 跌破季線，不禁讓投資人疑惑，AI 股到底怎麼了？ 摩爾投顧陳昆仁分析師指出，AI 全面摔倒並不是代表 AI 需求下降，輝達 (NVDA-US) 公布財報後雖然看似利多出盡，但實際上則是利多實現，輝達財報及財測均超過市場預期水準，短線主要是受到籌碼面的干擾，基本面成長動於無虞，若以輝達的成長性來推估明年輝達的獲利，目前前瞻本益比只有 33 倍，以過往經驗來看，33 倍本益比的輝達反而還不高，因此輝達股價震盪後還有往上的可能，長多格局不變。 陳昆仁分析師指出，在輝達股價還有往上的空間之下，AI 還是 9 月的重點族群之一，只是方向上要留意輝達新秘密武器 L40S，降規版 L40S 相較於輝達高規 H100、A100 不同，H100、A100 主要以 HGX/DGX 等準系統方式銷售，但 L40S 設計成傳統加速卡的形式，插上通用伺服器原有的 PCIe 通道即可使用，且 L40S
台股上周持續處震盪偏多整理格局，周漲 163.36 點，收在 16644.94 點，惟量能創 9 周以來單周新低，反映第三季傳統出口旺季不旺，多頭暫趨觀望，台股交易員認為，目前看大盤暫無全面上攻的理由，不過，隨著蘋果新機上市，航太展登場等，相關題材股仍有短線輪動的行情可期，再加上投信近幾周連續加碼力道，盤勢可望持續站穩短均，朝季線方向前進。 進入 9 月後，台股交易員指出，因終端需求仍保守，歐美拉貨力道不明朗，加上中國經濟的不確定性高，難見到全面上攻的大多頭行情，不過，由於投信積極加碼，維繫一定的多頭熱度，族群間仍可望依題材輪動。 上周外資呈現連 5 賣，惟賣超量並不大僅 57.8 億元，投信則大買 129 億元，是連續 5 周放量買。 可觀察到，投信上周大買技嘉 (2376-TW) 超過 1.8 萬張，且依金額來看，達 63.8 億元同樣居冠，其次為聯電 (2303-TW) 達 9600 張，兆豐金 (2886-TW) 和東陽 (1319-TW) 在 5000 張上下，長榮 (2603-TW)、定穎投控 (3715-TW
因應全球淨零碳排，新光鋼 (2031-TW) 近日舉行首屆永續供應商交流大會，以「供應商夥伴共建碳管理與職業安全」為題，邀請逾 30 家長期配合的供應商，交流 ESG 相關議題。 歐盟碳邊境調整機制 CBAM 已啟動，美國清潔競爭法案 CCA 預計 2024 年實施，我國的氣候變遷因應法已在 2023 年 1 月 10 日通過，且為達成 2050 淨零碳排，將分階段對國內排放源徵收碳費，節能減碳將是當務之急。 新光鋼表示，近五年開發耐腐蝕鋼材運用於光電支撐架結構，已達 1GW 案場裝置容量所需 5 萬噸用鋼量，並配合政府政策，多年前就在自有廠房屋頂鋪設太陽能板。 在屋頂太陽能方面，新光鋼表示，截至 2022 年已提供 6300 萬度電力，二氧化碳減碳量近 32,715 公噸。此外，公司也與合作夥伴共同投資向陽多元光電，嘉義義竹建置 300M.W. 太陽能魚電共生電廠及 450 M.W. 升壓站，每年可減排 61 萬公噸二氧化碳。 新光鋼也積極落實碳盤查，2023 年第一季陸續完成 2021、2022 兩年度 ISO 14064-1 廠域碳排放數據查驗，2022 年範疇一排放量為 2252.39
